2023-02-23 고려제약 신규매수 주가 및 기업분석

고려제약 (014570)

 

안녕하세요. 콜리koly입니다.
2023-02-23(목) 고려제약을 신규로 매수를 하였습니다. 고려제약에 대한 매매내역과 매매사유에 대하여 매매기록을 작성합니다.
또한, 고려제약의 기업과 주가를 분석하고 향후 주가전망을 적어보려고 합니다.

 

1. 거래내역 및 잔고

2023년 전체매매내역을 기록합니다.

매수거래일	매수가격	매수수량	매도거래일	매도가격	매도수량
2023-02-23	7270	10

 

종목 매매 내역

• 종목명 : 고려제약 (014570)
• 매수가 : 7,270원
• 매수량 : 10주

매매 후 보유잔고

• 보유 수량 : 10주 (+10)
• 평균단가 : 7,270원
• 손익금액 : 200원
• 잔고수익률 : +0.28%

 

2. 매매 사유

관심종목으로 등록 후 계속 모니터링을 하던 종목으로 재무상태가 좋아 보이고 꾸준히 양호한 실적을 내고 있는 점이 좋게 보였습니다. 그리고 배당도 꾸준히 실시하는 점도 좋아 보였고 주가의 장기추세가 우상향을 하고 있다고 생각을 하여 매수 후에 언제든 수익권에서 매도가 가능할 것으로 판단하여 신규로 매수를 하게 되었습니다.

고려제약 매수 포지션

 

3. 기술적 분석으로 본 고려제약 추세분석

3-1 일봉차트

고려제약 일봉차트

코로나 시기에 제약주라 그런지 거래량이 매우 늘며 시세를 냈지만 매우 심한 상승을 보이지는 못하였고 최저점 4,600원에 비하여 3배 이상의 시세를 내주었었습니다. 현재의 주가 추세는 하락 중이며 작년 6월과 10월에 저점을 형성하였습니다.

3-2 주봉차트

고려제약 주봉차트

고려제약의 주봉상 추세는 상승추세가 꺾였습니다. 최근추세가 하락추세로 보입니다.

3-3 월봉차트

고려제약 월봉차트

고려제약의 월봉차트를 보면 현재의 가격대는 바닥에 내려와 준 아주 좋은 매수지점부근으로 보입니다.

월봉으로 보았을 때 우상향의 추세가 이어지고 있다고 보입니다.

4. 기업 정보 및 재무정보

4.1 고려제약 기업정보

고려제약 기업정보

고려제약은 시가총액이 836억 원으로 소기업에 해당합니다.

설립일은 1980년 1월 10일이며, 상장일은 2000년 12월 7일 상장이 되었습니다. 설립과 상장은 꽤나 오래된 기업이지만 회사의 규모는 회사설립 이후 그렇게 성상 시키지는 못한 것 같습니다.

 

4.2. 고려제약 최대주주 정보

고려제약 최대주주 정보

최대주주 박상훈의 지분이 38.85%, 박해룡 10.0% 그 외 박 씨 일가의 지분이 총 50.19%에 달하는 과반수 이상의 지분을 소유하고 있습니다. 경영권은 확실하게 유지하고 있네요.

4.3. 고려제약 요약 재무정보

고려제약 요약 재무정보

상장 이후 꽤 오래된 기업인데 매출액이 최근 몇 년간은 꾸준히 증가하고 있습니다.

고려제약 매출액, 영엽이익, 당기순이익 증가추세

매출이 급격하게 증가하지는 못하였었으나 최근 몇 년 동안은 그 증가 속도가 가팔라지고 있는 것 같습니다. 그리고 이익규모가 과거에 비하여 눈에 띄게 증가하는 모습도 보이고 있습니다.

매출액이 작아서 그렇지 매출액 대비하여 영업이익이나 순이익 규모는 괜찮은 편이고 부채비율이 매우 낮아 요즘 같은 고금리 상황에도 안정적인 기업운영이 가능할 것으로 보입니다. 

잘은 모르겠으나, 최근에 이렇게 시가총액이 작은 기업은 저는 못보았고 또한, 시가총액이 작은 기업은 재무제표가 엉망인 기업들이 대부분인데 고려제약은 시총이 작고 매출이 작은 것을 빼고 나면 그 외 재무지표들은 아주 양호한 상태로 보이네요.

시가총액이 작은 기업은 주가를 급등시키기는데 필요한 자금의 규모가 크지 않기에 고려제약 정도의 규모면 세력들이 주가 급등을 한번 시켜 볼만한 정도의 규모로 보이기도 합니다.

5. 고려제약 주관적인 견해 및 주가전망

5.1 고려제약에 대한 주관적 견해

고려제약이 상장 한지도 꽤나 오래되었고 그 사이에 여러 가지 질병이슈 등으로 제약주들이 들썩이던 기간이 두세 차례는 있었을 텐데 고려제약의 주가의 움직임을 보면 과하게 시세를 들어 올린 모습이 보이지 않습니다.

이렇게 시세를 크게 내지 않으면서 재무가 좋은 종목은 언제든 기회가 다가온다면 시세분출을 할 여지가 있다고 봅니다.

물론 저는 그렇게 시세를 크게 내는 종목을 붙들고서 끝까지 가지 못하는 스타일이기 때문에 일찍 하차를 하겠지만 현재의 주가위치는 하락의 폭이 크게 나오지는 않을 것 같습니다. 조금 더 하락을 각오하고 추가매수를 1차, 2차 정도 계획을 한다면 적절한 주가상승으로 이익을 달성할 수 있을 것이라고 보입니다.

주가 월봉차트를 참조하며 크게 장기적으로 바라볼 때 충분히 주가는 미래에도 장기적으로 우상향을 해나갈 것 같습니다. 또한, 최근 매출과 이익이 증가추세가 조금 가팔라지고 있어 이 흐름이 당분간 계속 이어져 나간다면 현재의 주가는 충분히 매수할 가치가 있는 자리인 것 같습니다.

이 종목을 보유하면서 적절하게 이익이 나면 매도를 하고 차익을 챙기는 것도 좋겠지만 분기실적과 연간 실적을 계속 체크해 나간다면 장기간 이 종목을 보유하면서 기업의 성장과 함께 주가도 꾸준히 상승하는 그런 장기투자를 함께 할 종목으로도 보입니다.

재무정보를 보면 그 절대적인 수치가 여러 다른 기업들에 비하여 규모가 작아서 조금 아쉬운 면이 있습니다. 하지만 재무정보를 비율적인 측면으로 본다면 매우 양호한 수치들이라 작지만 내실이 탄탄한 기업으로 보입니다.

5.2 고려제약에 대한 주가전망

고려제약 이 종목은 처음부터 분할매수를 계획하고 주가가 최악의 경우 5천 원을 이탈할 수도 있다는 가정과 함께 보유하고 분할매수를 해나간다면 거의 손절할 필요 없이 보유를 하고 분할매매로 이익을 취하는 것이 가능할 것으로 봅니다.

주가가 상승한다면 당연히 이익이 나겠지만, 주가가 하락 혹은 횡보를 한다고 하여도 장기보유를 하며 하락기를 겪고 나면 주가는 다시 상승을 시작할 것이며 횡보구간에서 적당히 오르면 매도, 하락하면 재매수를 병행하는 것도 필요합니다.

저는 원래 바이오. 제약주는 잘 보유하지는 않았었는데 최근에는 주가가 많이 하락하다 보니 실적이 제법 우량한 종목들도 주가가 많이 하락을 하여 가치주라고 여길수 있는 영역까지 주가가 내려온 종목들도 종종 눈에 보입니다.

고려제약도 현재 주가가 높아 보이지 않으며 사실 고려제약 이종목은 과거에 대시세를 낸 적이 없는 종목입니다.
다음번에 제약 바이오주에 매수세가 집중되는 그런 상황이 발생하며 과거에 시세를 내지 못하였던 고려제약 같은 종목이 초급등을 할 가능성도 계산해 둘 필요가 있습니다. 현재 시가총액이 8백억 정도밖에 안되기 때문에 만약 주가가 10배 상승을 한다고 하여도 시가총액이 1조 원을 넘지 않습니다. 

물론 주가가 10배 올라간다는 것 자체가 굉장히 고평가 영역으로 들어가는 것이겠지만 제약 바이오주는 몇 년에 한 번씩은 시세를 내기 시작하면 정말 비정상적으로 무섭게 주가가 오르더라고요.

매우 희박한 가능성이지만 이런 대박의 가능성도 마음 한편에는 담아두고 보유를 하며 적당한 목표주가는 1,5만 ~ 2만 원 정도를 바라보고 적당히 분할매매를 해나가며 보유를 하면 어떨까 싶습니다.